ROTTERDAM, PAYS-BAS – Viterra Ltd. a annoncé avoir conclu un accord pour acquérir de nombreux actifs de Gavilon, basée à Omaha, Nebraska, aux États-Unis, auprès de Marubeni Corp. pour 1,125 milliard de dollars, plus le fonds de roulement.
Gavilon est originaire, stocke et distribue des céréales, des oléagineux, ainsi que des aliments pour animaux et des ingrédients alimentaires, aux fabricants d’aliments, aux éleveurs, aux transformateurs de volaille, aux transformateurs de soja et aux producteurs d’éthanol du monde entier. La société dispose de 105 installations de stockage de céréales et d’une capacité totale de stockage de céréales de 345,447 millions d’autobus, selon le rapport de Sosland Publishing. Grain & Milling Annuel 2022.
Gavilon a été créée en 2008 avec la vente par Conagra Foods Inc. de ses activités de négoce et de marchandisage à Ospraie Management LLC Special Opportunities Fund dans le cadre d’une transaction de 2,1 milliards de dollars. Avec la vente, l’entreprise a été rebaptisée Gavilon LLC. L’entreprise a ensuite été acquise par Marubeni pour 2,7 milliards de dollars en 2013.
Aujourd’hui, le réseau d’actifs de Gavilon est situé dans des zones de croissance clés à travers les États-Unis, avec un accès aux principaux chemins de fer, rivières et ports. Elle a également des activités internationales au Mexique, en Amérique du Sud, en Europe et en Asie, ainsi qu’une participation minoritaire indirecte dans deux terminaux portuaires situés à Kalama, Washington, et Portland, Oregon.
Selon Marubeni, la transaction n’inclura pas huit élévateurs à grains détenus et exploités par Gavilon dans le nord des États-Unis. Ces élévateurs seront transférés à Columbia Grain International, une filiale de Marubeni. De plus, une partie de la participation dans Kalama Holdco, LLC, une coentreprise de terminaux d’exportation de céréales sur la côte ouest des États-Unis qui est détenue par Gavilon, sera transférée à Columbia Grain International. Les activités d’engrais de Gavilon ne sont pas non plus incluses dans la transaction et seront transférées à Marubeni America Corp.
« L’ajout de Gavilon soutient notre stratégie à long terme visant à accroître considérablement notre présence aux États-Unis, l’une des principales régions de production et d’exportation, ce qui renforcera davantage notre réseau mondial », a déclaré David Mattiske, président-directeur général de Viterra Ltd. « La combinaison des activités d’origine de Gavilon et de Viterra nous permettra d’offrir plus de valeur et de flexibilité à nos clients. Nous serons en mesure d’améliorer rapidement nos chaînes d’approvisionnement durables, d’offrir des niveaux plus élevés de contrôle de la qualité et de fiabilité, tout en créant des opportunités passionnantes pour nos clients et nos employés.
« Nous sommes impatients d’accueillir les employés de Gavilon au sein de l’équipe Viterra et de renforcer davantage les relations commerciales fructueuses que Gavilon a établies avec les producteurs et les consommateurs. »
Peter Mouthaan, directeur financier de Viterra, a déclaré que la transaction démontre « le soutien continu de nos actionnaires pour saisir les opportunités qui génèrent une croissance significative pour notre entreprise, tout en maintenant un bilan solide ».
Viterra est l’entreprise de négoce de cultures issue de Glencore en novembre 2020. Viterra compte plus de 17 500 employés répartis dans 37 pays et son réseau d’actifs de stockage, de transformation et de transport relie les producteurs et les consommateurs pour fournir des produits agricoles durables, traçables et de qualité contrôlée. Selon le Grain & Milling Annuel 2022, Viterra possède un total de 85 installations d’entreposage de grains d’une capacité totale de stockage de 120,36 millions d’autobus en Amérique du Nord.
Marubeni a déclaré que la décision de vendre les activités céréalières de Gavilon faisait suite à des réévaluations de ses stratégies et de ses objectifs en matière d’activité céréalière et reflétait la tendance à la hausse de l’industrie de l’approvisionnement en céréales et les bons résultats de Gavilon récemment. Dans le cadre de sa stratégie post-cession, Marubeni a déclaré qu’elle « cherchait à améliorer la capacité de ses activités céréalières à répondre à la demande de céréales sur le marché asiatique, en particulier au Japon, un domaine prioritaire pour l’entreprise ».
« Pour y parvenir, Marubeni s’efforcera de renforcer davantage le flux commercial de son activité céréalière en fonction de ses opérations de manutention du grain dans le nord-ouest des États-Unis et de l’exportation de la PNW comme ses deux principaux atouts », a déclaré Marubeni. « En outre, en réponse à la sensibilisation accrue des consommateurs et à leur préoccupation concernant les questions de santé et d’environnement, Marubeni se concentre sur le renforcement de la gestion des cultures spéciales, ainsi que sur le développement de ses activités de transformation et en aval. Marubeni a positionné les huit élévateurs à grains dans le nord des États-Unis et la participation dans les activités du terminal d’exportation de céréales de la coentreprise dans la PNW qui doivent être transférées à CGI, en tant que points focaux de la stratégie susmentionnée.
La transaction devrait être conclue au second semestre 2022.
